来源：创业资本汇
当地时间3月9日，位于美国加州的硅谷金融集团（SVB）宣布，计划发行价值12.5亿美元的新股和5亿美元的存托股票。其中，投资机构General Atlantic已经确认购买其中5亿美元的新股。此外，SVB还宣布，已经完成210亿美元的证券资产出售，该次出售将导致2023年第一季度税后亏损约8亿美元。
该消息导致市场担心硅谷金融集团出现流动性危机。包括硅谷风投教父彼得·蒂尔（Peter Thiel）旗下创始人基金（Founders Fund），包括Coatue在内的数家大型投资机构建议客户从这家银行撤资。SVB股价在当天下跌超过60%，盘后交易中公司股价继续下跌20%。
根据SVB发布的2022年年报，公司目前的总资产为2117亿美元，员工人数8200人，为全美前二十大银行。
SVB首席执行官格雷格·贝克尔（Greg Becker）在当天召开投资者电话会议，建议SVB旗下硅谷银行的客户 “保持冷静”。他认为银行“有足够的流动性来支持我们的客户，但有一个例外：如果每个人都告诉对方SVB遇到麻烦，那将是一个挑战。”
对于硅谷银行遭遇到的困局，对冲基金潘兴广场经理比尔·阿克曼认为，如果无法提供私人资本解决方案，美国政府应考虑对SVB金融集团(SVB Financial Group)进行“高度稀释”的救助。阿克曼还称，美国政府还可以选择为该公司的存款提供担保，以换取认股权证，使该公司能够筹集新的资金。阿克曼强调，有风险投资支持的公司会利用硅谷银行获得贷款和运营现金，而硅谷银行的倒闭可能会破坏对经济至关重要的长期推动力。
事实上，在去年11月的一封电邮中，绿橡树资本的执行合伙人尼尔·梅赫塔（Neil Mehta）就警告其客户，包括硅谷银行在内的一些银行可能会出现资金短缺，在美联储一系列加息后，它们不得不向客户提供更高的利率，否则可能会有让客户流失给竞争对手的风险。梅赫塔写道，这些银行没有做好这样做的准备，因为它们发放了大量未偿还的长期低息贷款。据一位知情人士透露，绿橡树资本的十几个客户注意到了这一警告，近几个月陆续从硅谷银行提走了大约10亿美元。梅赫塔写道：“在最糟糕的情况下，你希望成为第一个提取存款的人，而不是最后一个。”
硅谷银行爆雷起因
据外媒报道，在新冠疫情期间，在美联储的宽松政策之下，美国的科技初创企业手里积累了大量现金和存款，而这些存款很大程度流入了SVB这类专注服务初创企业的银行。随着存款的快速增长，SVB选择买大量的美债和MBS（抵押支持债券）。数据显示，2020年年中到2021年末，SVB增持了120亿美元的美债，持有量从40亿美元增长到了160亿美元。更重要的是，SVB增持了大约800亿美元的MBS，持有量从200多亿美元增长到了1000亿美元。与此同时，SVB手头的现金和现金等价物（包括准备金、回购、短债）的增长并不明显。